Меню
Головна
 
Головна arrow Економіка arrow Макроекономіка
< Попередня   ЗМІСТ   Наступна >

Вплив зміни податкової ставки на стан державного бюджету

Раніше в цій главі (див. вставку "Питання теорії. Вплив прибуткових податків на рівноважний випуск і зайнятість") було показано, що при зміні податкової ставки сукупний дохід змінюється в протилежному напрямку. Тому на перший погляд може здатися, що зростання податкової ставки при незмінності інших параметрів бюджетно-податкової політики може викликати зниження бюджетного профіциту (або зростання бюджетного дефіциту). Насправді це не так. Незважаючи на викликане збільшенням податкової ставки зниження сукупного випуску її збільшення призводить до зростання профіциту (або зниження дефіциту державного бюджету. Покажемо це в аналітичній формі.

Нехай податкова ставка змінюється з t1 до t2, при цьому t2 = t1 + T, де зміна ставки Δt може бути як позитивною, так і негативною величиною в залежності від того, зростає чи знижується податкова ставка порівняно з початковим значенням. Відповідно рівень випуску змінюється з Y1 до Y2· При інших рівних умовах зміну сальдо державного бюджету визначається різницею надходжень від прибуткового податку:

(5.10)

У формулу (5.10) підставимо (5.5), тоді

(5.11)

Знак отриманого виразу для Заданих визначається знаком Δt, звідки випливає, що із зростанням податкової ставки профіцит бюджету зростає (або дефіцит знижується), а її зниження призводить до зменшення бюджетного профіциту (або до зростання дефіциту держбюджету).

Бюджетно-податкова політика може бути стимулюючою чи стримуючою, в залежності від фази циклу, в якій перебуває економіка. При спаді уряд проводить стимулювальну, а у фазі підйому - стримуючу бюджетно-податкову політику.

Стимулююча бюджетно-податкова політика (фіскальна експансія, бюджетне стимулювання) у короткостроковому періоді націлена на подолання циклічного спаду. Бюджетна експансія може здійснюватися за рахунок збільшення держзакупівель, розширення трансфертів, зниження податків або комбінації цих інструментів, дія яких супроводжується мультиплікативними ефектами. До наслідків бюджетного стимулювання сукупного попиту належать зростання випуску і зайнятості (відповідно, зниження рівня безробіття) і зростання бюджетного дефіциту (або зниження його профіциту). Малюнок 5.7 ілюструє короткострокові наслідки стимулюючої бюджетно-податкової політики в моделі "кейнсіанський хрест".

Політика бюджетного стимулювання, що проводиться за допомогою зниження податків, впливає і на сукупну пропозицію (більш докладно див. п. 5.5) і в довгостроковій перспективі може призвести до збільшення факторів виробництва, використання більш досконалих технологій і, як наслідок, зростання економічного потенціалу.

Рис. 5.7. Вплив стимулювальної бюджетно-податкової політики на економіку

ПРЕС-БЛОК

БЮДЖЕТНЕ СТИМУЛЮВАННЯ ТА ЕКОНОМІЧНЕ ЗРОСТАННЯ

Багато країн використовують бюджетні механізми з акцентом на збільшення державних витрат як важелі стимулювання економічного зростання. Саме на основі таких підходів американська економіка вийшла з Великої депресії. Схожі результати були досягнуті і після Другої світової війни. Так, за даними бюджетного комітету конгресу США, накопичений бюджетний дефіцит в 1983-1997 рр .. склав більше 2 трлн дол., тоді як економічне зростання за той же період оцінювався в 5 трлн дол. в поточних цінах і 3,2 трлн дол. у постійних цінах, тобто реальний ВВП збільшився на 65%. Суттєво зміцнила свої позиції в світі і японська економіка, також активно спирається на механізми бюджетного фінансування.

В даний час в силу важливості бюджетних важелів для забезпечення економічного зростання в більшості розвинутих країн витрати перевищують доходи (рис. 5.8).

Більш того, ряд провідних країн зони євро (зокрема, Німеччина і Франція) заявляють про неможливість і недоцільність дотримання ліміту бюджетного дефіциту, визначеного Пактом про стабільність і зростання в розмірі 3% ВВП, оскільки це передбачає скорочення державних витрат, що може погіршити їх економічне становище. На думку англійського журналу "Economist", "навряд чи виправдано змушувати європейські країни, які перебувають у стані спаду, скорочувати держвидатки. Міністр фінансів Німеччини X. Эйхель, обгрунтовуючи роль бюджету в підтримці економічного зростання, ще більш категоричний: за його словами, мова не може йти про фіскальної стабільності без стійкого зростання: "Стабільність не є пріоритетом, нам потрібен зростання". В цілому такі підходи знаходять розуміння у міжнародних експертів. Зокрема, за минулий рік Німеччина, Франція та Італія вийшли за тривідсотковий ліміт Пакту про стабільність і зростання, і, як відзначає той же "Economist", "до тих пір, поки ці порушення не стали необдуманими або хронічними, їх можна вітати".

Рис. 5.8. Динаміка бюджетного дефіциту в країнах "великої сімки", % ВВП

Джерела: The Economist. 2003. July 19th. P. 23; Congressional Budget Office (U. S. A); Ministry of Finance, Japan.

В останні роки в США (за винятком 2006 і 2007 рр..) і Японії (крім 2007 р.) бюджетний дефіцит також істотно перевищував 3% ВВП, що, на думку експертів, стимулювало розвиток економіки. Причому результати активної грошово-кредитної і бюджетної політики виявлялися досить швидко.

Стримуюча бюджетно-податкова політика (фіскальна рестрикція, бюджетне стримування) використовується, коли економіка, перебуваючи в стані особливої зайнятості, "перегрівається" та її повернення до довгострокової рівноваги загрожує інфляцією. Бюджетне стримування націлена на обмеження циклічного підйому і може бути реалізовано шляхом зниження держзакупівель, скорочення трансфертів, збільшення податків або комбінацією перерахованих інструментів, що діють з мультиплікативними ефектами. До короткострокових наслідків бюджетного стримування сукупного попиту відносять зниження випуску і зайнятості (рис. 5.9) і зростання бюджетного профіциту (або скорочення дефіциту державного бюджету).

Рис. 5.9. Вплив стримує бюджетно-податкової політики на економіку

Якщо в короткостроковому періоді збільшення податків використовується як антиінфляційний захід у боротьбі з інфляцією попиту, то в довгостроковій перспективі цей захід через зростаючий податковий клин" може стати причиною прискорення інфляції витрат.

Вибір інструментів бюджетно-податкової політики визначається, по-перше, тим, що мультиплікативний ефект від зміни податків або трансфертів слабкіше, ніж від зміни держзакупівель. По-друге, необхідно враховувати, що збільшення державних витрат (закупівель та трансфертів) супроводжується розширенням державного сектора і зростанням участі держави в перерозподілі національного доходу, а зниження податків означає зниження ролі масштабів державного втручання в економіку. Тому якщо бюджетно-податкова політика спрямована на розширення державного сектора, то для подолання циклічного спаду використовується збільшення держзакупівель, що має сильний стимулюючий вплив, а для стримування підйому і боротьби з інфляцією збільшують податки, що є відносно м'яким обмежувальним інструментом.

Якщо бюджетно-податкова політика спрямована на звуження державного сектора, то у фазі циклічного спаду знижують податки, що має відносно невелике стимулюючий вплив, а у фазі циклічного підйому - держзакупівлі, що дозволяє відносно швидко знизити рівень інфляції.

За способом впливу інструментів бюджетно-податкової політики на економіку розрізняють дискреционную і автоматичну (недискреционную) бюджетно-податкову політику.

Дискреційна бюджетно-податкова політика являє собою цілеспрямоване зміна урядом державних закупівель, трансфертів, податків і сальдо державного бюджету з метою стабілізації економіки.

При дискреційної бюджетно-податкової політики для стимулювання сукупних витрат (сукупного попиту) в період спаду цілеспрямовано створюється дефіцит державного бюджету як наслідок збільшення державних витрат (держзакупівель і трансфертів) і/або зниження податків. Відповідно в період підйому для стримування сукупного попиту цілеспрямовано створюється бюджетний профіцит.

Заходи дискреційної бюджетно-податкової політики - зміна величини і структури державних витрат, автономних податків і податкових ставок - припускають тривале обговорення в парламенті, дак як їх застосування вимагає офіційного затвердження законодавчим органом країни. Тому дискреційна бюджетно-податкова політика пов'язана зі значними внутрішніми лагами. Внутрішній лаг - часовий розрив між моментом виникнення дестабизирующего події в економіці (шоку) і моментом прийняття відповідних заходів економічної (в даному випадку - бюджетно-податкової) політики. Зовнішній лаг - проміжок часу між моментом прийняття заходів економічної політики і появою результатів їх використання.

Автоматична (недискреційна) бюджетно-податкова політика являє собою автоматичне (не потребує спеціальних рішень уряду) зміна державних витрат і чистих податкових надходжень у бюджет, що надає стабілізуючу дію на економіку.

Недискреційна політика заснована на дії вбудованих стабілізаторів, які автоматично, без участі уряду, призводять до утворення бюджетного дефіциту або профіциту. На рис. 5.10 сальдо державного бюджету представлено як різниця між чистими податковими надходженнями (Та + tY - Tr) і державними закупівлями G. Малюнок 5.10 показує, що сальдо державного бюджету визначається не тільки вибором параметрів економічної політики - величиною автономних податків, податковою ставкою, обсягом держзакупівель і трансфертів, а й усіма факторами, що впливають на сукупний дохід. При заданих значеннях Та, t, G, Tr високий рівень сукупного доходу буде сприяти утворенню значного бюджетного профіциту, оскільки обсяг чистих податкових надходжень буде великий. Але при низькому рівні сукупного доходу виникає бюджетний дефіцит, оскільки чисті податкові надходження до бюджету знижуються. Таким чином, надходження в бюджет від податків, які залежать від доходу і визначають обсяг чистих податкових надходжень, при інших рівних умовах автоматично змінюються умови спаду і підйому.

Вбудований (автоматичний) стабілізатор - це економічний механізм, що знижує амплітуду циклічних коливань випуску і зайнятості без втручання уряду. Перевага вбудованих стабілізаторів полягає в тому, що їх внутрішній лаг дорівнює нулю. Найбільш важливим вбудованим стабілізатором є прибутковий податок, що стабілізує економіку за рахунок ослаблення мультиплікативних ефектів при зміні автономних витрат.

Рис. 5.10. Сальдо державного бюджету δ при заданих параметрах бюджетно-податкової політики

Рис. 5.11. Наслідки збільшення автономних витрат:

а - при відсутності прибуткових податків; б - при наявності прибуткових податків

Припустимо, під впливом науково-технічного прогресу підприємницький сектор збільшує автономні інвестиції на ΔI. Порівняємо наслідки зростання ділової активності, обумовленого інвестиційним бумом, при відсутності прибуткового податку та його наявності (рис. 5.11) - як відомо, наявність ставки прибуткового податку робить криву сукупних витрат більш пологою. Із зростанням ділової активності зростає дохід і зайнятість. Але при оподаткуванні доходу за фіксованою ставкою t податкові надходження від прибуткового податку tY зростають у міру збільшення доходу і на тлі буму породжують ще один ефект: викликають відносне скорочення сукупних витрат за рахунок відносного зниження обсягів споживання домашніх господарств. Це автоматично остуджує економіку, так як за скороченням потоку витрат слід і відносне скорочення доходу.

Стабілізаційний ефект впливу прибуткових податків на економіку проявляється через вплив податкової ставки на величину мультиплікатора автономних витрат:

Ефект дії вбудованого стабілізатора посилюється, якщо застосовується прогресивна шкала оподаткування. Її використання призводить до того, що в періоди підйому наявний дохід домашніх господарств і нерозподілений прибуток підприємницького сектору зростають повільніше, ніж сукупний дохід, що стримує зростання сукупних витрат. Під час спаду таке оподаткування, навпаки, уповільнює скорочення сукупних витрат. Графічно дію прогресивної шкали оподаткування проявляється в тому, що зміна автономних витрат відображається зсувом кривої сукупних планованих витрат з одночасним її поворотом за або проти годинникової стрілки. Якщо автономні інвестиції зростають на ΔI при незмінній граничної податкової ставки (рис. 5.12), то крива запланованих витрат Е1 зміщується в положення Е2 і рівноважний випуск збільшується з Y1 до Y2. Але в умовах прогресивної системи оподаткування в міру збільшення доходу гранична податкова ставка зростає, припустимо, з t1 до t2· Тоді з зростанням автономних інвестицій на ΔI крива сукупних планованих витрат не тільки зміщується вгору на ΔΙ, але одночасно змінюється її нахил - вона стає більш пологою, в результаті рівноважний випуск зростає лише до Y3.

Крім прибуткового податку і прогресивної шкали оподаткування стабілізуючий вплив на економічну кон'юнктуру надають система державних трансфертів, включаючи допомоги по безробіттю та програми допомоги фермерам і незаможним, а також система участі в прибутках.

Рис. 5.12. Дія прогресивної системи оподаткування як вбудованого стабілізатора в період підйому, викликаного зростанням автономних інвестицій

Вбудовані стабілізатори не усувають причин циклічних коливань випуску і зайнятості, а лише обмежують амплітуду цих коливань і не здатні забезпечити функціонування економіки на рівні потенціалу. Тому вбудовані стабілізатори, як правило, поєднуються з заходами дискреційної бюджетно-податкової політики уряду, спрямованої на забезпечення повної зайнятості.

 
< Попередня   ЗМІСТ   Наступна >

Схожі тими

Вплив бюджетно-податкової політики на стан державного бюджету
Бюджетно-податкова політика: зміст, цілі та інструменти
Бюджетно-податкова політика
Видатки державного бюджету
Зміна ставки рефінансування (облікової ставки)
Державний бюджет і податки
Податкові ставки ПДВ Порядок застосування
Податковий період та строки сплати податку в бюджет
Підготовка до проведення очної ставки
Аналіз кривих байдужості та бюджетних ліній для визначення раціонального споживчого вибору. Положення рівноваги і вплив на нього зміни ціни товару та доходу споживача
 
Предмети
Банківська справа
БЖД
Бухоблік і аудит
Документознавство
Екологія
Економіка
Етика і естетика
Інвестування
Інформатика
Історія
Культурологія
Література
Логістика
Маркетинг
Медицина
Менеджмент
Політологія
Політекономія
Право
Психологія
Соціологія
Страхова справа
Товарознавство
Філософія
Фінанси